Pénzügyi lízing esetén az ügyfél tulajdonjogot szerezhet, míg operatív lízing esetén erre nincs mód. Sokan csak ez alapján a szempont alapján döntenek a két lehetőség közül, pedig ennél sokkal többről van szó. Nézzük, hogy milyen érvek-ellenérvek szólnak az egyik és a másik finanszírozási forma mellett, illetve kinek melyik lehetőséget érdemes választani!
A pénzügyi lízing fogalmaPénzügyi lízing esetében tulajdonképpen egy olyan eszközbeszerzésről van szó, amely során a lízing tárgyát képező eszköz árát részletekben fizetjük meg úgy, hogy közben az adott eszköz hasznot hoz a számunkra.Pénzügyi lízing esetén különbséget kell tennünk zártvégű pénzügyi lízing és nyíltvégű pénzügyi lízing között.Zártvégű pénzügyi lízing során a lízingszerződés tárgyát képező eszköz a szerződés lejártával a lízingbe vevő tulajdonába kerül, míg nyíltvégű pénzügyi lízing esetén választhat az ügyfél.Operatív lízing fogalmaAz operatív lízing esetén nincs tulajdonszerzési lehetőség, ezért ezt a típusú finanszírozási formát tartós bérletnek is szokták nevezni, ugyanis itt tulajdonképpen a lízing tárgyát képező eszköz hosszútávú bérléséről beszélünk.
Amikor cégtulajdonosként dönteni kell az operatív lízing és a pénzügyi lízing között, akkor több szempontot is figyelembe kell venni. Az egyik ezek közül annak meghatározása, hogy a cég számára pénzügyi szempontból melyik finanszírozási forma lehet előnyösebb.
Az operatív lízingnél a lízingbe vevő az eszközt nem a saját könyveiben mutatja ki, nála csupán a bérleti díj jelenik meg költségként. Ez fontos szempont lehet akkor, ha a cég már rendelkezik hitellel és nem szeretné tovább növelni a hitelállományát.Ilyen esetekben az operatív lízing jó megoldás lehet, hiszen a cég úgy tudja használni, illetve a hasznát élvezni a lízingelt eszköznek, hogy az adóssága nem növekszik, nincs kötelezettsége, csak havi díjat fizet egy szolgáltatásért.Ezzel szemben pénzügyi lízing esetén a lízing díja hosszútávú kötelezettségként jelenik meg a cég könyvelésében.
Pénzügyi lízing esetén a lízingbe adó egyfajta finanszírozási szerepet tölt be a lízingfolyamat során. A lízingbe vevő zártvégű pénzügyi lízing esetén a meghatározott időszak végén automatikusan, nyíltvégű pénzügyi lízing esetén pedig a maradványérték megfizetése után szerezhet tulajdonjogot.Operatív lízing esetén a lízingszerződésben meghatározott időszak lejártával a lízingbe vevő visszaadja a lízingelt eszközt a lízingbe adó számára, így tulajdonjogot nem szerez az eszköz felett. Ilyen esetben csupán piaci áron van lehetősége megvásárolni az adott eszközt, de az már nem tartozik a lízingfolyamathoz.
Cégvezetőként fontos, hogy ne csupán a lízingdíj mértékét vizsgáljuk meg, hanem alaposan tanulmányozzuk át a lízingszerződést és a benne foglalt kiegészítő szolgáltatásokat is.Előfordulhat, hogy a pénzügyi lízing díja alacsonyabb, de sokkal kevesebb szolgáltatást tartalmaz, mint az operatív lízing díja.A pénzügyi lízing többnyire nem kínál plusz szolgáltatásokat. Az operatív lízing esetében a lízingdíj tartalmazza többek között az adók, a biztosítás, a karbantartás és ehhez hasonló költségeket. Vagyis operatív lízing esetén az ügyfélnek csupán a lízingdíjat kell kifizetnie, minden más költség a lízingbe adót terheli.
Maga a lízing tehát egy olyan eszközfedezetes finanszírozási forma, amely során a lízingbe adó a lízingelt eszköz tulajdona, és azt a lízingbe vevő számára használatba adja. A fedezetet a legtöbb esetben maga a lízingelt eszköz jelenti.
A könnyebb áttekinthetőség érdekében összegyűjtöttük a két finanszírozási formára vonatkozó előnyöket.Az operatív lízing előnyei és hátrányai gépjárművek lízingelése eseténAz operatív lízing népszerűségét tükrözi, hogy a nagyvállalatok mellett egyre több kisvállalat is ezt a konstrukciót választja.
Az operatív lízing szinte egyetlen hátrányaként azt említhetjük meg, hogy a gépjármű a futamidő végén biztosan nem kerül a lízingbe vevő tulajdonába. Éppen emiatt a legtöbb vállalkozás arra törekszik, hogy a lízingelt jármű a lízingszerződés időtartama alatt termelje meg a kifizetett költségeket, illetve további hasznot eredményezzen a cég számára anélkül, hogy az induláskor egy nagyobb összegű befektetést kellett volna eszközölni.A pénzügyi lízing előnyei és hátrányai gépjárművek lízingelése eseténAhogy a korábbiakban is írtuk a pénzügyi lízing esetén külön döntenie kell a cégvezetőknek arról, hogy a nyíltvégű vagy a zártvégű konstrukciót választják.
Bár a zártvégű pénzügyi lízingnél valóban nem kell kifizetni a teljes vételárat, azonban a költségek tekintetében mégis számolni kell az értékvesztés, illetve az adott gépjármű árának ÁFA-tartalmával is.A nyíltvégű pénzügyi lízing előnyei:
A nyíltvégű pénzügyi lízing esetében a szakemberek hátrányként azt fogalmazzák meg, hogy a maradványérték kiszámításának bizonytalansága miatt kevésbé könnyen kalkulálható költségekkel kell számolni.Kinek ajánlott az operatív lízing?Az operatív lízinget a fentiek értelmében elsősorban egyéni vállalkozóknak, társas vállalkozóknak ajánljuk. Magánszemélyek részére az operatív lízing nem ajánlott, hiszen a bérleti díj ÁFA tartalmát nem tudják visszaigényelni, illetve költségként sem tudják elszámolni, így számukra nem előnyös ez a konstrukció.Az operatív lízing egy komplex szolgáltatás, amely során a lízingbe vevő célja csupán az adott gépjármű használata, nem pedig a tulajdonjog megszerzése, ugyanis a legtöbb esetben a lízingbe vevőnek rövidebb ideig van szüksége a lízingelt eszközre, mint annak hasznos élettartama.Kinek ajánlott a pénzügyi lízing?A nyíltvégű pénzügyi lízing azoknak a vállalatoknak előnyös forma, amelyek ÁFA fizetési kötelezettségüket a teljes futamidőre akarják elosztani, és a szerződés megkötésekor még nem tudják eldönteni, hogy a futamidő végén szeretnék-e megszerezni az adott gépjármű tulajdonjogát.Azon cégvezetők számára is ajánljuk a nyíltvégű pénzügyi lízinget, akik nem tudják, illetve csak negyedévente tudják visszaigényelni az ÁFÁ-t.Zárt végű pénzügyi lízing esetén finanszírozandó eszköz beszerzési árának ÁFA tartalmát a lízingbe vevőnek a finanszírozás kezdetekor kell megfizetnie. Ez az összeg a lízing cég által kiállított számla alapján később visszaigényelhető. Ennek megfelelően azoknak a cégeknek kedvező ez a forma, melyek rendszeres ÁFA elszámolásra kötelezettek, általában befizetői pozícióban vannak, illetve rendelkeznek szabad forrással a teljes nettó értékre jutó ÁFA megfizetéséhez.Előfordulhat, hogy a pénzügyi lízing díja kezdetben kedvezőbbnek tűnik, azonban érdemes alaposan utánajárni, hogy mit tartalmaz a lízingszerződés. Az operatív lízing ugyanis számos olyan beépülő, illetve plusz szolgáltatást kínál, ami a pénzügyi lízing díjában nincs benne (gondoljunk csak a korábban említett költségekre, amelyek a használat, illetve a gépjármű fenntartása során felmerülhetnek).
